こんにちは！管理人まさおです。
大家.comで5月9日(日)12時から新ファンドの募集があります。
大家.comと言えば、次のような点が人気を呼んでいるサービスですね。
- 東証2部上場企業グループ運営
- 優先/劣後出資方式での投資家保護
- おまけに買取保証制度もあり
- 株主優待の1%キャッシュバック
ただ今回の案件にはこの中にも絶対に理解が必要なポイントがあります。
そこで本記事では、ファンドの基本的な情報と、そのポイントについてご紹介したいと思います。
ファンドの基本的な情報
本ファンド「グローベルIOT新築アパート×日本保証買取保証付＃８プロスペクト株主還元物件」の基本情報は次の通りです。
| 運用利回り | 4.00%（年利換算） |
|---|---|
| 運用期間 | 約7ヵ月 |
| 保全方法 | 優先劣後出資方式事業者が投資家より不利な立場で投資を行うことで投資家の出資金を保護... More 買取保証制度 |
| 募集金額 | 9,000万円 |
| 必要資金 | 1万円～ |
| 返済方法 | 満期一括 |
運用期間が短いため、1%キャッシュバックが年利換算で考えるとより効いてきますね。
投資スケジュール
- 募集開始2021年05月09日 12時
- 募集終了2021年05月17日 18時
- 運用開始2021年05月24日
- 運用終了2021年12月27日
投資対象不動産について
本ファンドの投資対象不動産は5月10日(月)から着工予定の「グローベルメゾン綾瀬」です。
| 物件種別 | 収益アパート |
|---|---|
| 所在地 | 東京都葛飾区西亀有2-7-14（旧住所） |
| 最寄り駅 | 東京メトロ千代田線「綾瀬」駅徒歩10分 |
| 竣工予定 | 2021年10月22日 |
| 構造 | 木造 |
| 階数 | 3階建 |
| 戸数 | 12戸 |
ファンド募集開始時点では未着工物件で、賃料収入も少なくとも竣工まで無い点の理解は必要です。
優先/劣後出資割合について
1億5,750万円
9,000万円
(57.1%)
6,750万円
(42.9%)
劣後割合が約43%と他のサービスに比べても高めとなっています。
買取保証制度について
本ファンドで絶対に理解が必要なのはここです。
何故なら投資家側の募集総額9,000万円の約77.8%分、7,000万円の買取保証しか付かないためです。
つまり買取保証制度があり実行されたとしても、元本割れする可能性があります。
大家.comの過去案件では募集総額と同額で設定されていたため、要注意です。
このため「買取保証が付いているから」だけを理由に投資判断を行うべきでないことは理解しておく必要がありますね。
何故この買取保証額なのか？
それは恐らく本物件の土地代が7,000万円だからですね。
| 土地代 | 7,000万円 |
|---|---|
| その他 | 8,750万円 |
つまり未完成の上物については買取保証出来ないということだと思われます。
今回の投資ポイントとまとめ
本ファンドには約77.8%分の買取保証しか付きません。
とはいえ大家.com側も約43%の劣後出資を行う以上、この投資を成功させるために努力は惜しまないと思われます。
この辺りをどう考えるかが本ファンドのポイントになると思われます。
大家どっとこむは2020年10月に開始した、東証スタンダード市場上場企業のグループ会社が運営する不動産投資型クラウドファンディングサービスです。